一、预定利率下调背景及原因

• 市场利率下行：自2023年起，十年期国债收益率一路走低，始终位于普通型寿险预定利率上限之下。长端利率的持续下滑使保险公司投资端收益受到挤压，而负债端仍需兑现固定收益承诺，利差损的风险愈发突出。

• 监管要求：根据今年1月印发的《关于建立预定利率与市场利率挂钩及动态调整机制有关事项的通知》，当普通型人身险产品的预定利率连续两个季度高于研究值时，必须进一步调降上限。

二、预定利率下调的具体情况

• 普通型人身险：预定利率上限从2.5%降至2.0%。

• 分红型人身险：预定利率从2.0%调整为1.75%。

• 万能型人身险：最低保证利率从1.5%调整至1.0%。

三、重疾险涨价趋势

• 成人重疾险：保费将出现大幅上调，部分产品涨幅接近历史高点。例如，30岁男性投保50万保额的成人重疾险，30年交，预定利率从2.5%下调到2.0%后，保费可能从3591元/年涨至3796元/年，涨幅约13%。

• 少儿重疾险：保费涨幅更为显著，部分险种涨幅直逼峰值水平。例如，0岁男孩投保少儿重疾险，预定利率从2.5%下调到2.0%后，保费可能从1953元/年涨到2519元/年，涨幅约29%。

四、其他影响

• 豁免特权退出市场：8月31日前，多家保险公司将全面停售豁免附加险，未来消费者若想获得同等保障，需要额外付费购买豁免附加险，相当于变相涨价15%-20%。

• 储蓄险收益缩水：100万增额寿30年收益蒸发28万+，养老年金产品的长期回报率也将明显下降。

五、应对策略

• 锁定现有高收益产品：在8月31日前的窗口期内，锁定现有高收益产品，不仅是对未来财富的负责，更是对家庭保障的未雨绸缪。

• 关注保障需求：未来那些不受预定利率直接影响的产品，如意外险、医疗险，其性价比优势将更加凸显。消费者应聚焦自身及家庭的实际保障需求，筛选最合适的产品。

六、案例演示

以30岁女性为例，投保以下保险产品：

• 爱慧保2.0终身重大疾病保险：基本保额20万，20年交，年交保费5300元，保险期间为终身。

• 附加意外医疗B保险：保额1万，1年交，年交保费110元，保险期间为1年。

• 惠医保：保额400万，1年交，年交保费278元，保险期间为1年。

• 合计首年保费：5688元，综合保障451万。

七、结论

重疾险预定利率下调已成定局，保费上涨是必然趋势。建议有保险配置计划的消费者尽早做好准备，节省保费支出，提前锁定较高的长期收益。